FOREX ZONE BY HAKIM DAN TEGUH

AUDUSD

Opportunity:   Bullish  Range           0,65900 – 0,66400

Semula pergerakan mata uang Aussie terhadap mata uang Greenback tertekan atau membalikkan kenaikan dari sesi sebelumnya, karena investor mempertimbangkan data PMI yang kurang memuaskan. Perkiraan cepat mengungkapkan bahwa PMI gabungan turun menjadi 52,1 pada bulan September, dari 55,5 pada bulan Agustus. Meskipun ini menandai bulan kedua belas berturut-turut terjadinya ekspansi, hal ini juga menandakan laju pertumbuhan paling lambat dalam rentang tersebut, dengan sektor manufaktur (51,6 vs 53) dan jasa (52 vs 55,8) menunjukkan tanda-tanda perlambatan. Namun perlahan Aussie berusaha menguat tipis dengan fokus pasar saat ini tertuju pada indikator CPI pagi ini yang diprediksi meningkat dari 2,8% ke level 2,9%. Data ini akan memperjelas apakah lonjakan inflasi bulan Juli disebabkan oleh berakhirnya subsidi listrik atau tekanan harga yang lebih luas. Jika inflasi tetap tinggi atau meningkat, ekspektasi terhadap pemotongan suku bunga RBA dapat tertunda hingga tahun depan. Gubernur Michele Bullock mencatat pada hari Senin bahwa meskipun data terbaru telah memenuhi ekspektasi, RBA tetap waspada terhadap perubahan kondisi. Ia menambahkan bahwa pemotongan suku bunga baru-baru ini akan mendukung pengeluaran, tetapi prospek global tetap “tidak pasti dan tidak dapat diprediksi”.

Pivot : 0,65977

R1 : 0,66146               S1 : 0,65804  

R2 : 0,66319               S2 : 0,65635

R3 : 0,66488               S3 : 0,65462

---

USDJPY

Opportunity:   Bearish  Range           147,600 – 147,000

Akhirnya pergerakan mata uang Yen Jepang terhadap mata uang Greenback berusaha untuk bangkit dari tekanan. Rebound dari level terendah 2 minggu karena Greenback melemah sementara investor menilai kembali prospek kebijakan Federal Reserve. Ketidakpastian politik di AS juga menekan Dollar, dengan perundingan pendanaan kongres minggu ini untuk menghindari penutupan pada 30 September menambah kegelisahan pasar. Di dalam negeri, Bank of Japan mempertahankan suku bunga acuannya di 0,5% untuk pertemuan kelima berturut-turut pada hari Jumat, sesuai perkiraan. Bank sentral tersebut mengatakan ekonomi pulih secara moderat tetapi menyoroti area-area kelemahan dan risiko dari kebijakan perdagangan global. Bank sentral juga dengan suara bulat sepakat untuk mulai menjual kepemilikan ETF dan J-REIT, mengisyaratkan pergeseran bertahap dalam dukungan aset. Ke depannya, para pedagang menantikan data PMI Jepang dan inflasi Tokyo terbaru, beserta risalah rapat BOJ bulan Juli, untuk mendapatkan petunjuk lebih lanjut mengenai arah kebijakan.

Pivot : 147,652

R1 : 147,853                S1 : 147,385  

R2 : 148,120                S2 : 147,184

R3 : 148,321               S3 : 146,917

---

GBPUSD

Opportunity: Bullish menuju 1.3558 – 1.3585

Sesuai perkiraan, Pounds ditutup menguat pada perdagangan Selasa kemarin. Pounds sempat melemah yang disebabkan rilisnya data Manufaktur dan Sektor Jasa U.K yang turun dari angka sebelumnya, namun dapat kembali menguat akibat respon market terhadap pernyataan ketua the Fed atas kehati-hatian dalam kebijakan penetapan suku-bunga kedepan. Pasar valas belum menunjukkan pergerakan signifikan, karena investor menyeimbangkan peluang pemangkasan suku bunga dengan risiko inflasi yang masih ada. GBP masih berpotensi untuk menguat pada perdagangan hari ini yang menunggu laporan data Penjualan rumah baru yang diperkirakan menurun pada malam nanti.

Open : 1.3521      Pivot : 1.3516

R1 : 1.3535           S1 : 1.3505

R2 : 1.3558           S2 : 1.3486

R3 : 1.3585           S3 : 1.3467

---

EURUSD

Opportunity: Bullish menuju 1.1838 – 1.1871

EUR kembali ditutup menguat pada perdagangan Selasa kemarin. Sempat mengalami pelemahan yabg diakibatkan turunnya angka data Manufaktur di negara kawasan, namun mata-uang Euro mampu kembali menguat setelah adanya respon market terhadap pernyataan ketua the Fed atas kehati-hatian dalam kebijakan penetapan suku-bunga kedepan. Pasar valas belum menunjukkan pergerakan signifikan, karena investor menyeimbangkan peluang pemangkasan suku bunga dengan risiko inflasi yang masih ada. GBP masih berpotensi untuk menguat pada perdagangan hari ini yang menunggu laporan data Penjualan rumah baru yang diperkirakan menurun pada malam nanti.

Open : 1.1812      Pivot : 1.1803

R1 : 1.1819      S1 : 1.1794

R2 : 1.1838      S2 : 1.1778

R3 : 1.1871      S3 : 1.1753

---

USDCHF

Opportunity: Bearish menuju 0.7898 – 0.7872

Swiss masih dapat menguat ditengah turunnya angka Neraca perdagangan Swiss di kuartal ke-2. Penguatan mata-uang Swiss terjadi atas respon market setelah pernyataan ketua the Fed yang menegaskan dalam kehati-hatian untuk menetukan kebijakan penetapan suku-bunga kedepan.

Open : 0.7923      Pivot : 0.7940

R1 : 0.7952         S1 : 0.7920

R2 : 0.7972         S2 : 0.7898

R3 : 0.7998         S3 : 0.7872

---

USDCAD

Opportunity : Buy on dip di area 1.3820–1.3830 dengan target 1.3857–1.3869, stop loss di bawah 1.3810 atau jika harga menembus S1 1.38132, skenario sell short-term bisa dipertimbangkan dengan target ke 1.3793.

Pada grafik H4, USDCAD terlihat bergerak dalam tren naik sejak pertengahan September dan saat ini harga berada di sekitar area pivot 1.38313 setelah sempat menguji resistance R1 di 1.38574. Candlestick terakhir membentuk body bullish kecil di atas trendline naik, menandakan buyer masih mencoba mempertahankan momentum meski tekanan jual di area R1 mulai terasa. Selama harga bertahan di atas pivot 1.38313 dan support S1 1.38132, peluang penguatan ke R1 1.38574 hingga R2 1.38695 masih terbuka. Sebaliknya, penembusan di bawah S1 berpotensi memicu koreksi ke S2 1.37931.

Open price :1.38332  Pivot : 1.38313

R1 :1.38514    S1 :1.38132

R2 :1.38695    S2 :1.37931

R3 :1.38896    S3 :1.37750

---

DXY

Opportunity:   Bearish  Range           97,200 – 97,000

Pergerakan mata uang Greenback terhadap beberapa mata uang utama dunia lainnya cenderung stabil/sideways. Nampak pada Indeks Dollar AS (DXY) bertahan di level 97. Level ini relatif dekat dengan level terendah 3 tahun yang dicapai pekan lalu karena pasar terus menilai prospek suku bunga dari otoritas moneter utama dan risiko terhadap ekonomi AS di tengah perubahan kebijakan ekonomi. Ketua Fed Jerome Powell menegaskan kembali bahwa bukti pasar tenaga kerja yang lebih lemah mendorong FOMC untuk mengubah keseimbangan risikonya sedemikian rupa sehingga membenarkan penurunan suku bunga, dengan mengutip peningkatan angka pengangguran dan perlambatan pertumbuhan lapangan kerja. Ketua juga mencatat bahwa dampak tarif terhadap inflasi sejauh ini berada pada kisaran ekspektasi yang lebih rendah, sehingga menambah ruang bagi kebijakan yang kurang ketat oleh Fed. Di sisi lain, ekspektasi bahwa ECB telah mengakhiri siklus pemotongannya mendorong Euro, mata uang saingan terbesar DXY, ke level tertinggi dalam 4tahun terhadap Dollar AS. Para pedagang juga mencermati kemungkinan kenaikan suku bunga BoJ berikutnya. Di sisi lain, Riksbank memangkas suku bunga acuannya.

Pivot : 97,290

R1 :    97,381         S1 :  97,124  

R2 :    97,547        S2 :  97,033

R3 :    97,638         S3 :  96,867

---

INDICES ZONE BY FEDI

NIKKEI

Opportunity: Bearish ke area 44,590

Nikkei 225 melemah 0,1% ke level 45.450 pada hari Rabu, menghapus penguatan sesi sebelumnya setelah Wall Street sedikit melemah. Ekuitas AS melemah dari rekor tertingginya pada hari Selasa karena Ketua Federal Reserve Jerome Powell mengisyaratkan valuasi yang terlalu tinggi dan mencatat ketidakpastian seputar jalur penurunan suku bunga di tengah latar belakang kebijakan yang sulit. Sentimen juga tertekan oleh keraguan atas ketahanan reli yang didorong oleh AI. Di dalam negeri, data PMI menunjukkan aktivitas manufaktur bulan September tetap terkontraksi meskipun ada ekspektasi pertumbuhan, sementara aktivitas jasa tumbuh lebih lambat. Pelemahan dipimpin oleh saham-saham utama seperti Advantest (-1,3%), Sony Group (-3,4%), Fujikura (-1,3%), Keyence (-1,6%) dan Sanrio (-2%).

Pivot : 45,323

R1 : 45,667                 S1 : 45,117

R2 : 45,873                 S2 : 44,773

R3 : 46,217                 S3 : 44,567

---

HANGSENG

Opportunity: Bearish ke area: 25,830

Hang Seng turun 201 poin atau 0,8% hingga ditutup pada level 26.344 pada hari Senin, membalikkan penutupan yang datar pada sesi sebelumnya karena kontrak berjangka AS turun tajam menjelang pidato The Fed dan laporan inflasi AS yang penting minggu ini. Kehati-hatian juga meningkat menjelang data inflasi Hong Kong bulan Agustus yang akan dirilis hari ini, sementara kota tersebut bersiap menghadapi salah satu topan super terkuatnya dalam beberapa tahun. Bandara Internasional Hong Kong akan menangguhkan penerbangan penumpang selama 36 jam mulai Selasa malam, dengan Otoritas Bandara mengonfirmasi persiapan untuk badai tersebut, yang diberi nama Ragasa. Kerugian sebagian diredam oleh keputusan PBoC untuk mempertahankan suku bunga pinjaman utama pada rekor terendah selama empat bulan pada bulan September, sesuai dengan ekspektasi. Saham properti memimpin penurunan, turun lebih dari 1%, diikuti oleh keuangan, konsumen, dan teknologi. BYD Co. tergelincir 2,2% setelah pengajuan menunjukkan Berkshire Hathaway telah sepenuhnya keluar dari kepemilikannya selama 17 tahun. Pecundang penting lainnya termasuk Citic (-6,3%), SITC Intl. (-5,9%), Techtronic Inds. (-4,0%), dan Kuaishou Tech (-2,2%).

Pivot : 26,363

R1 : 26,515    S1 : 26,224

R2 : 26,654    S2 : 26,072

R3 : 26,806    S3 : 25,933

---

NASDAQ

Opportunity:Sell Limit: 24,880 | SL: 24,980 | TP: 24,700

Saham berjangka AS sedikit berubah pada hari Rabu setelah indeks-indeks utama melemah pada sesi sebelumnya, karena investor mencerna pernyataan hati-hati dari pejabat Federal Reserve dan kekhawatiran yang masih ada atas ketahanan reli yang didorong oleh AI. Valuasi yang tinggi juga membuat pasar rentan terhadap aksi ambil untung. Pada hari Selasa, Dow Jones melemah 0,19%, S&P 500 melemah 0,55%, dan Nasdaq Composite melemah 0,95%, dengan ketiga indeks acuan tersebut melemah dari rekor tertinggi. Nvidia melemah 2,8% setelah lonjakan saham pada hari Senin yang terkait dengan investasi OpenAI senilai $100 miliar, karena para pedagang mempertanyakan struktur kesepakatan dan kebutuhan energi yang tinggi. Saham-saham teknologi raksasa lainnya juga melemah, dengan Tesla (-1,9%), Amazon (-3%), Oracle (-4,4%), Microsoft (-1%) dan Meta (-1,3%) semuanya melemah. Sebaliknya, Micron Technology menguat dalam perdagangan setelah jam kerja setelah melaporkan pendapatan yang optimis dan prospek yang kuat.

Pivot : 24,919.42

R1 : 25,091.58            S1 : 24,813.33

R2 : 25,197.67            S2 : 24,641.17

R3 : 25,369.83            S3 : 24,535.08

---

COMMODITY ZONE BY ALWI ASSEGAF

Gold
Opportunity: Bullish, namun indikator RSI mulai overbought, potensi koreksi menguji support 3.737 – 3.710

Harga emas kembali mencatat rekor baru pada perdagangan Selasa, didorong oleh arus masuk ke aset aman di tengah ketidakpastian geopolitik serta meningkatnya ekspektasi terhadap pemangkasan suku bunga lanjutan oleh Federal Reserve. Spot gold menguat 0,8% menjadi 3.777,80 dolar AS per ounce pada pukul 01:45 p.m. ET, setelah sempat menyentuh level tertinggi sepanjang masa di 3.790,82 dolar AS. Kontrak berjangka emas AS untuk pengiriman Desember ditutup 1,1% lebih tinggi di 3.815,70 dolar AS.

Penurunan imbal hasil obligasi pemerintah AS tenor 10 tahun sebesar 0,2% turut menopang pergerakan harga emas, sementara dolar AS relatif stabil sehingga tidak menjadi hambatan berarti bagi reli. Pernyataan terbaru dari Ketua The Fed menegaskan bahwa bank sentral menghadapi situasi yang menantang, dengan risiko inflasi yang bisa bergerak lebih cepat dari perkiraan sementara data ketenagakerjaan yang melemah menimbulkan kekhawatiran baru. Meski tidak memberikan kejelasan mengenai waktu pemangkasan suku bunga berikutnya, pasar tetap memperkirakan langkah tersebut akan diambil pada Oktober dan Desember setelah penurunan suku bunga 25 basis poin yang diumumkan bulan ini.

Pivot : 3.764

R1  3.792  R2  3.819  R3 3.846

S1  3.737   S2  3.710  S3 3.683

---

Silver

Opportunity : Buy on breakout di atas 44.450 dengan target 44.865–45.275, stop loss di bawah 44.000.

Perak (XAGUSD) pada timeframe H4 melanjutkan tren bullish kuat dengan serangkaian higher high dan higher low. Saat ini harga bergerak di sekitar 44.081, mendekati resistance R1 44.455. Candlestick terbaru menunjukkan ekor atas yang cukup panjang, menandakan adanya tekanan jual di dekat resistance namun buyer masih dominan. Selama harga bertahan di atas pivot 44.045 dan support S1 43.635, tren naik berpotensi berlanjut menuju R2 44.865 hingga R3 45.275. Namun, jika terjadi penurunan di bawah S1, koreksi ke S2 43.225 dapat terjadi.

Open price :43.983       Pivot :44.045

R1 :44.455        S1 :43.635

R2 :44.865        S2 :43.225

R3 :45.275        S3 :42.815

---

Oil

Opportunity : Bullish jika support 63,19 mampu dipertahankan, testing resistance 64,19.

Harga minyak melanjutkan kenaikan untuk hari kedua berturut-turut pada perdagangan Rabu, dipicu laporan industri yang menunjukkan penurunan stok minyak mentah AS sekaligus kekhawatiran pasar terhadap pasokan global. Brent tercatat naik 27 sen menjadi 67,90 dolar AS per barel, sementara West Texas Intermediate menguat 28 sen ke posisi 63,69 dolar AS pada pukul 00:05 GMT. Sehari sebelumnya, kedua acuan harga ini sudah lebih dulu menguat lebih dari satu dolar per barel.

Penguatan harga didukung oleh laporan American Petroleum Institute yang mencatat penurunan stok minyak mentah sebesar 3,82 juta barel pada pekan yang berakhir 19 September. Stok bensin turun 1,05 juta barel, sedangkan persediaan distilat justru naik 518.000 barel. Data ini memperkuat pandangan bahwa pasokan jangka pendek semakin ketat. Selain itu, rencana untuk melanjutkan ekspor sekitar 230.000 barel per hari dari wilayah Kurdistan, Irak, kembali tertunda karena kebuntuan mengenai jaminan pembayaran utang. Aliran pipa dari wilayah tersebut sudah terhenti sejak Maret 2023, dan ketidakpastian yang berlanjut semakin menambah tekanan di sisi pasokan.

Faktor lain yang membatasi ketersediaan minyak adalah laporan bahwa Chevron hanya akan mampu mengekspor sekitar separuh dari 240.000 barel per hari yang diproduksi bersama mitra di Venezuela. Aturan baru dari otoritas setempat membuat sebagian besar minyak mentah berat yang dihasilkan negara itu tidak bisa masuk ke pasar AS, sehingga mempersempit suplai untuk jenis minyak tertentu.

Pivot: 63,19

R1  64,19          S1  63,19

R2  64,78          S2  62,40

R3  65,39            S3 61,60

---

 

DAILY ECONOMIC DATA 

---

WEBINAR HARI INI (Rabu, 24 September 2025)

Halo, Sobat Trader…

Mau tingkatkan potensi profit trading Dollar AS & Emas bersama analyst profesional TPFx Indonesia? Mari bergabung di program unggulan seru dari TPFx Indonesia dengan tema:

Reaksi AUD Terhadap Data Inflasi Australia

Catat jam dan waktunya ya!

Silakan klik link di sini untuk join:

YouTube & Zoom

FOREX ZONE BY HAKIM DAN TEGUH

AUDUSD

Opportunity:   Bullish  Range           0,65900 – 0,66400

Pergerakan mata uang Aussie terhadap mata uang Dollar AS tetap berada di jalur pelemahannya, meski berusaha untuk menguat. Kondisi Aussie menandai sesi penurunan keempat berturut-turut dan bertahan di dekat level terendah dua minggu, karena Greenback terus menguat. Meski Aussie berusaha untuk bangkit dari tekanan yang ditimbulkan oleh mata uang Greenback. Dimana mata uang Dollar AS sempat mengalami pelemahan. Sebelumnya Dollar AS didukung oleh nada yang lebih hawkish dari Federal Reserve, meskipun ada pemotongan suku bunga seperempat poin yang sudah diantisipasi secara luas minggu lalu. Para investor kini tengah mencermati serangkaian pidato dari pejabat Fed yang dijadwalkan sepanjang minggu, termasuk Ketua Jerome Powell, dengan perhatian khusus pada pandangan mereka mengenai prospek ekonomi dan independensi kebijakan Fed. Di dalam negeri, perhatian tertuju pada data PMI hari ini, diikuti oleh rilis Indikator CPI Bulanan pada hari Rabu. Laporan inflasi akan dicermati untuk menilai apakah kenaikan IHK yang tajam pada bulan Juli terutama didorong oleh berakhirnya subsidi listrik atau merupakan indikasi tekanan inflasi yang lebih luas. Jika inflasi tetap tinggi atau terus meningkat, ekspektasi terhadap penurunan suku bunga RBA dapat tertunda hingga tahun depan.

Pivot : 0,65913

R1 : 0,66081               S1 : 0,65805  

R2 : 0,66189               S2 : 0,65637

R3 : 0,66357               S3 : 0,65529

---

USDJPY

Opportunity:   Bearish  Range           147,700 – 147,000

Kondisi nilai tukar mata uang Yen terhadap mata uang Dollar AS tetap berada di jalur pelemahannya. Nilai tukar yen melemah hingga melewati level 148, memperpanjang pelemahan minggu lalu karena Dollar AS menguat menjelang pernyataan terbaru dari pejabat Federal Reserve dan data inflasi utama AS. Namun Yen berusaha menguat meski terbatas dan sementara. The Fed menyampaikan pemangkasan suku bunga seperempat poin yang telah lama dinantikan pekan lalu, yang pertama sejak Desember, sambil memproyeksikan dua pemangkasan lagi tahun ini. Di dalam negeri, Bank of Japan mempertahankan suku bunga acuannya di 0,5% untuk pertemuan kelima berturut-turut pada hari Jumat, sesuai perkiraan. Bank sentral mencatat ekonomi pulih secara moderat tetapi menandai beberapa titik lemah dan memperingatkan risiko dari kebijakan perdagangan global. Bank sentral juga dengan suara bulat menyetujui rencana untuk mulai menjual kepemilikan ETF dan J-REIT-nya, menandakan pergeseran kecil dalam dukungan aset. Ke depannya, investor menantikan data PMI Jepang dan inflasi Tokyo terbaru, serta risalah rapat BOJ bulan Juli, yang dapat memberikan wawasan mengenai sikap kebijakan jangka pendek bank sentral.

Pivot : 147,902

R1 : 148,152                S1 : 147,434  

R2 : 148,620                S2 : 147,184

R3 : 148,870               S3 : 146,716

---

GBPUSD

Opportunity: Bullish menuju 1.3543 – 1.3586

Diluar perkiraan, Pounds kembali menguat setelah tertekan turun oleh penguatan U.S Dollar dalam dua hari terakhir. Dollar AS melemah terhadap mayoritas mata uang utama, dengan indeks dollar turun 0,4% ke 97,33. Pasar masih mencerna pernyataan beragam dari pejabat The Fed terkait arah suku bunga. Beberapa pejabat menilai masih ada risiko inflasi sehingga pemangkasan suku bunga lanjutan perlu lebih hati-hati. Namun ada pula pandangan bahwa kebijakan saat ini terlalu ketat dan dapat membahayakan pasar tenaga kerja jika tidak segera dilonggarkan.

Situasi ini membuat pelaku pasar menantikan pidato lanjutan dari Ketua The Fed Jerome Powell malam nanti serta rilis data inflasi penting minggu ini yang berpotensi meningkatkan volatilitas. GBP akan mengalami volatil yang cukup tinggi pada hari ini yang disebabkan akan rilisnya laporan data Manufaktur Inggris yang diperkirakan akan melemah. Disatu-sisi laporan data manufaktur dan Sektor Jasa U.S juga diperkirakan akan melemah.

Open : 1.3506      Pivot : 1.3494

R1 : 1.3519           S1 : 1.3478

R2 : 1.3543           S2 : 1.3452

R3 : 1.3586           S3 : 1.3430

---

EURUSD

Opportunity: Bullish menuju 1.1837 – 1.1858

Euro ditutup menguat pada perdagangan Senin kemarin. Indeks Dollar kembali melemah setelah menguat dalam dua hari terakhir. Dollar turun 0,4% ke 97,33. Pasar masih mencerna pernyataan beragam dari pejabat The Fed terkait arah suku bunga. Beberapa pejabat menilai masih ada risiko inflasi sehingga pemangkasan suku bunga lanjutan perlu lebih hati-hati. Namun ada pula pandangan bahwa kebijakan saat ini terlalu ketat dan dapat membahayakan pasar tenaga kerja jika tidak segera dilonggarkan. Market akan fokus pada pernyataan lanjutan ketua the Fed Jerome Powell pada malam nanti serta laporan data Manufaktur dan Sektor Jasa U.S yang rilis di awal pembukaan pasar. EUR masih berpotensi menguat pada perdagangan hari ini yang akan didukung oleh rilisnya laporan data Manufaktur kawasan diperkirakan meningkat.

Open : 1.1801      Pivot : 1.1772

R1 : 1.1809      S1 : 1.1754

R2 : 1.1837      S2 : 1.1725

R3 : 1.1858      S3 : 1.1700

---

USDCHF

Opportunity: Bearish menuju 0.7898 – 0.7872

Swiss Franc kembali menguat setelah tertekan dalam dua hari terakhir. Penguatan mata-uang Swiss terjadi dikarenakan Pasar masih mencerna pernyataan beragam dari pejabat The Fed terkait arah suku bunga. Beberapa pejabat menilai masih ada risiko inflasi sehingga pemangkasan suku bunga lanjutan perlu lebih hati-hati. Namun ada pula pandangan bahwa kebijakan saat ini terlalu ketat dan dapat membahayakan pasar tenaga kerja jika tidak segera dilonggarkan. Indeks Dollar turun 0,4% ke 97,33 pada Senin kemarin. CHF masih berpotensi menguat pada perdagangan hari ini yang akan disebabkan oleh rilisnya laporan data Manufaktur dan Sektor Jasa U.S yang diperkirakan turun.

Open : 0.7923      Pivot : 0.7940

R1 : 0.7952         S1 : 0.7920

R2 : 0.7972         S2 : 0.7898

R3 : 0.7998         S3 : 0.7872

---

USDCAD

Opportunity :  Sell di breakout pivot 1.38066 dengan target 1.37470 dan stop loss diatas 1.38412

USDCAD hari ini  23 September dibuka di 1.38132 dan saat ini bergerak di sekitar 1.38199, sedikit di atas pivot harian 1.38066. Ini menunjukkan sentimen awal cenderung netral–bullish. Area 1.38308–1.38412 (resistance minor dan R1) menjadi kunci, bila tembus dan bertahan di atasnya berpotensi melanjutkan kenaikan menuju R2 1.38658 dan R3 1.39004. Sebaliknya, jika harga gagal menembus R1 dan kembali di bawah 1.38066, tekanan jual dapat menarik harga ke S1 1.37820, dengan support lanjutan di S2 1.37474 dan S3 1.37128.

Open price : 1.38132     Pivot : 1.38066

R1 : 1.38412    S1 : 1.37820

R2 : 1.38658    S2 : 1.37474

R3 : 1.39004    S3 : 1.37128

---

DXY

Opportunity:   Bearish  Range           97,300 – 97,000

Tekanan yang terjadi pada mata uang Dollar AS terhadap beberapa mata uang utama dunia lainnya mulai muncul. Tercermin pada Indeks Dollar AS (DXY) merosot ke level 97,299. Kondisi ini mengakhiri kenaikan 3 hari berturut-turut, karena para pelaku pasar menunggu pernyataan dari beberapa pejabat Fed minggu ini untuk mendapatkan petunjuk tentang prospek kebijakan. Presiden Fed St. Louis, Alberto Musalem, mengatakan suku bunga saat ini berada “di antara cukup ketat dan netral,” dan ia melihat ruang yang terbatas untuk pemangkasan lebih lanjut tanpa menjadi terlalu akomodatif. Pekan lalu, Fed memangkas suku bunga acuan untuk pertama kalinya tahun ini dan mengisyaratkan pengurangan tambahan sebesar 50 bps, meskipun Ketua Powell menekankan langkah tersebut tidak menandai dimulainya siklus pelonggaran baru. Perhatian juga tertuju pada laporan Core PCE Price Index Jumat mendatang untuk wawasan baru tentang tren inflasi. Mata uang dolar AS melemah terutama terhadap Euro, Loonie, dan Pounds, sementara tetap stabil terhadap Yen dan Franc Swiss.

Pivot : 97,474

R1 :    97,649         S1 :  97,125  

R2 :    97,998         S2 :  96,950

R3 :    98,173         S3 :  96,601

---

INDICES ZONE BY FEDI

NIKKEI

Opportunity: Bullish ke area 46,000

Indeks Nikkei 225 naik 0,99% hingga ditutup pada 45.494 pada hari Senin, rebound dari kerugian sesi sebelumnya dan mencerminkan reli Wall Street yang mengangkat acuan AS ke rekor tertinggi baru. Kenaikan tersebut menyusul pemotongan suku bunga seperempat poin yang diharapkan secara luas oleh Federal Reserve AS, yang pertama sejak Desember, bersama dengan panduan untuk dua pengurangan lagi tahun ini. Di dalam negeri, Bank of Japan mempertahankan suku bunga kebijakannya tidak berubah pada 0,5% untuk pertemuan kelima berturut-turut minggu lalu, seperti yang diantisipasi, sementara dengan suara bulat menyetujui rencana untuk mulai menjual kepemilikan ETF dan J-REIT-nya. Saham teknologi mempelopori kenaikan, dengan Lasertec melonjak 10,4%, Advantest menambahkan 3,2%, dan Tokyo Electron naik 3,9%. Kelas berat lainnya juga naik, termasuk Fujikura (2%), Mitsubishi UFJ (1,2%), dan Fast Retailing (1,9%). Pasar Jepang akan ditutup pada hari Selasa karena hari libur.

Pivot : 45,323

R1 : 45,667                 S1 : 45,117

R2 : 45,873                 S2 : 44,773

R3 : 46,217                 S3 : 44,567

---

HANGSENG

Opportunity: Bearish ke area: 26,100

Hang Seng turun 201 poin atau 0,8% hingga ditutup pada level 26.344 pada hari Senin, membalikkan penutupan yang datar pada sesi sebelumnya karena kontrak berjangka AS turun tajam menjelang pidato The Fed dan laporan inflasi AS yang penting minggu ini. Kehati-hatian juga meningkat menjelang data inflasi Hong Kong bulan Agustus yang akan dirilis hari ini, sementara kota tersebut bersiap menghadapi salah satu topan super terkuatnya dalam beberapa tahun. Bandara Internasional Hong Kong akan menangguhkan penerbangan penumpang selama 36 jam mulai Selasa malam, dengan Otoritas Bandara mengonfirmasi persiapan untuk badai tersebut, yang diberi nama Ragasa. Kerugian sebagian diredam oleh keputusan PBoC untuk mempertahankan suku bunga pinjaman utama pada rekor terendah selama empat bulan pada bulan September, sesuai dengan ekspektasi. Saham properti memimpin penurunan, turun lebih dari 1%, diikuti oleh keuangan, konsumen, dan teknologi. BYD Co. tergelincir 2,2% setelah pengajuan menunjukkan Berkshire Hathaway telah sepenuhnya keluar dari kepemilikannya selama 17 tahun. Pecundang penting lainnya termasuk Citic (-6,3%), SITC Intl. (-5,9%), Techtronic Inds. (-4,0%), dan Kuaishou Tech (-2,2%).

Pivot : 26,363

R1 : 26,515    S1 : 26,224

R2 : 26,654    S2 : 26,072

R3 : 26,806    S3 : 25,933

---

NASDAQ

Opportunity:Buy Limit: 24,900 | SL: 24,800 | TP: 25,100

Harga saham berjangka AS sedikit berubah pada hari Selasa setelah Wall Street mencatat reli rekor lainnya yang didorong oleh keuntungan perusahaan teknologi berkapitalisasi besar. Pada hari Senin, S&P 500 dan Nasdaq Composite masing-masing naik 0,44% dan 0,7%, dengan kedua indeks mencatatkan sesi ketiga berturut-turut tertinggi sepanjang masa. Dow Jones naik 0,14% untuk kenaikan keempat berturut-turut. Nvidia naik hampir 4% setelah mengumumkan rencana untuk berinvestasi sebanyak $100 miliar di OpenAI, sementara Oracle melonjak 6,3% karena perubahan kepemimpinan dan momentum AI yang berkelanjutan. Apple menguat 4,3% karena permintaan iPhone 17 yang kuat, dan Tesla naik 1,9% karena ekspektasi produk baru dan kemajuan teknologi self-driving. Ke depannya, indeks harga PCE, ukuran inflasi pilihan Federal Reserve, akan dirilis pada hari Jumat dan dapat memberikan wawasan baru tentang prospek kebijakan moneter.

Pivot : 24,919.42

R1 : 25,091.58            S1 : 24,813.33

R2 : 25,197.67            S2 : 24,641.17

R3 : 25,369.83            S3 : 24,535.08

---

COMMODITY ZONE BY ALWI ASSEGAF

Gold
Opportunity: Bullish selama bertahan di atas 3.726,64, testing resistance 3.769,75. Namun waspadai potensi koreksi mengingat indikator RSI sudah overbought.

Harga emas kembali mencetak rekor tertinggi baru, meskipun sejumlah pejabat Federal Reserve menyampaikan komentar berhati-hati terkait prospek kebijakan moneter setelah pemangkasan suku bunga pekan lalu. Emas berjangka sempat menyentuh level US$3.749,27 per ons di Asia pada Selasa, melanjutkan reli dari dua sesi sebelumnya.

Minat investor terhadap emas meningkat tajam, tercermin dari aliran dana masuk ke reksa dana berbasis emas (ETF) yang berkembang pada laju tercepat dalam lebih dari tiga tahun pada Jumat lalu. Hal ini terjadi setelah penurunan singkat harga usai komentar Ketua The Fed Jerome Powell yang meredam ekspektasi pelonggaran moneter agresif. Secara historis, suku bunga lebih rendah mendukung aset tanpa imbal hasil seperti emas.

Meski sempat terkoreksi setelah keputusan pemangkasan suku bunga 25 basis poin oleh The Fed, momentum penguatan kembali terbentuk dengan arus masuk dana ke ETF menjadi pendorong utama. Dengan siklus pemangkasan suku bunga yang semakin jelas, prospek harga emas dinilai tetap positif hingga kuartal keempat.

Pivot : 3.726,64

R1  3.726,64  R2  3.769,75  R3 3.791,95

S1  3.704,44   S2  3.661,33  S3 3.639,13

---

Silver

Opportunity: Buy limit 43.723 dengan target 44.816 dan stop loss dibawah 43.341

Pada penutupan 22 September 2025, XAGUSD membentuk candle bullish dengan close di 44.053, cukup dekat dengan level resistance Fibonacci Expansion 161.8% di area 44.491. Kondisi ini menunjukkan momentum bullish masih kuat, namun harga sudah mendekati area jenuh beli dan rawan koreksi. Open 23 September di 43.983 sedikit lebih rendah dari close sebelumnya, menandakan potensi awal tekanan profit-taking.

Selama harga mampu bertahan di atas pivot 43.723, tren intraday masih cenderung bullish dengan target kenaikan menuju 44.434 (R1) bahkan 44.816 (R2). Namun, jika terjadi penurunan di bawah pivot, ada potensi koreksi lebih dalam menuju 43.341 (S1) bahkan 42.630 (S2).

Open price : 43.983    Pivot : 43.723

R1: 44.434    S1: 43.341

R2: 44.816    S2: 42.630

R3: 45.527   S3: 42.048

---

Oil

Opportunity : Bearish selama di bawah 63,19, testing support 61,60-61,15.

Harga minyak cenderung datar setelah mencatat penurunan empat hari berturut-turut. Investor saat ini menimbang potensi dampak langkah negara-negara Barat untuk membatasi ekspor energi Rusia. Minyak Brent diperdagangkan di atas US$66 per barel setelah terkoreksi 2,8% dalam empat sesi sebelumnya, sementara West Texas Intermediate (WTI) berada di kisaran US$62 per barel.

Dorongan untuk memperketat sanksi terhadap Rusia kembali mencuat, termasuk wacana penerapan sanksi sekunder yang diharapkan dapat menekan sumber utama pendanaan perang Ukraina. Namun, ketidakjelasan mengenai langkah baru membuat harga minyak masih bergerak dalam kisaran sempit sekitar US$5 per barel sejak awal Agustus.

Sementara itu, prospek kelebihan pasokan di akhir tahun membebani sentimen pasar. Hal ini dipicu oleh kembalinya produksi dari anggota OPEC+ serta peningkatan output dari produsen di luar kartel. Badan Energi Internasional (IEA) bahkan telah merevisi naik proyeksi surplus minyak global.

Dari sisi suplai, Irak diperkirakan segera melanjutkan ekspor melalui jalur Kurdistan setelah tertunda lebih dari dua tahun akibat sengketa pembayaran. Jika benar terealisasi, tambahan pasokan sekitar 230.000 barel per hari berpotensi masuk kembali ke pasar internasional.

Pivot: 63,19

R1  63,19          S1  61,60

R2  63,62           S2  61,15

R3  64,19            S3 60,78

---

 

DAILY ECONOMIC DATA 

---

WEBINAR HARI INI (Selasa, 23 September 2025)

Halo, Sobat Trader…

Mau tingkatkan potensi profit trading Dollar AS & Emas bersama analyst profesional TPFx Indonesia? Mari bergabung di program unggulan seru dari TPFx Indonesia dengan tema:

PMI Global Sebagai Barometer Ekonomi Dunia

Catat jam dan waktunya ya!

Silakan klik link di sini untuk join:

YouTube & Zoom

FOREX ZONE BY HAKIM DAN TEGUH

AUDUSD

Opportunity:   Bearish  Range           0,65900 – 0,65400

Pelemahan mata uang Aussie terhadap mata uang Greenback terus belanjut, tekanan tersebut terjadi untuk ke-3 berturut-turutnya setelah mencapai puncaknya dalam 11 bulan di pertengahan minggu. Aussie juga bersiap untuk mengalami kerugian mingguan pertamanya dalam 4 minggu, tertekan oleh laporan pekerjaan bulan Agustus yang lebih lemah dari perkiraan yang menunjukkan penurunan mengejutkan dalam ketenagakerjaan, memperkuat espektasi pemotongan suku bunga RBA akhir tahun ini. Para pelaku pasar saat ini hanya memperkirakan peluang 20% untuk pergerakan pada September dan peluang 70% pada November. Angka inflasi Q3 yang akan dirilis pada bulan Oktober akan menjadi sangat penting, karena bank sentral menyadari bahwa angka bulanan kurang dapat diandalkan. Para pelaku pasar juga menunggu data PMI Selasa esok hari untuk mengukur kesehatan ekonomi negara itu. Menambah tekanan, Dollar AS mendapat dukungan dari sikap kebijakan yang kurang dovish dari Federal Reserve. Ketua Powell membingkai pemotongan 1/4poin sebagai langkah manajemen risiko di tengah melemahnya pasar tenaga kerja, dan menekankan tidak perlu terburu-buru dalam pelonggaran. Greenback juga menemukan dukungan karena klaim pengangguran baru turun, membalikkan lonjakan minggu sebelumnya.

Pivot : 0,65986

R1 : 0,66118               S1 : 0,65781  

R2 : 0,66323               S2 : 0,65649

R3 : 0,66455               S3 : 0,65444

---

USDJPY

Opportunity:   Bullish  Range           148,000 – 148,700

Sebelumnya mata uang Yen berusaha menguat terhadap Greenback mengakhiri penurunan dua hari setelah Bank of Japan mempertahankan suku bunga acuannya di 0,5% untuk pertemuan ke-5 berturut-turut, sesuai perkiraan. Namun tidak berlansung lama, pelemahan Yen mulai melanda dimana BOJ menyatakan bahwa ekonomi pulih secara moderat, tetapi menunjukkan area-area yang melemah dan memperingatkan risiko dari kebijakan perdagangan global. Bank sentral juga mengumumkan keputusan bulat untuk mulai menjual kepemilikan ETF dan J-REIT-nya. Sementara itu, data menunjukkan inflasi inti Jepang naik 2,7% pada bulan Agustus, melemah selama 3 bulan berturut-turut ke level terendah sejak November 2024. Yen melemah sekitar 1% selama dua sesi sebelumnya karena dolar menguat setelah Federal Reserve mengisyaratkan prospek yang kurang dovish dari yang diantisipasi. Awal pekan ini, The Fed memangkas suku bunga 1/4 poin dan memproyeksikan 2x pemangkasan lagi tahun ini, sementara mengindikasikan hanya 1x pemangkasan pada tahun 2026.

Pivot : 147,811

R1 : 148,433                S1 : 147,343  

R2 : 148,901                S2 : 146,721

R3 : 149,523               S3 : 146,253

---

GBPUSD

Opportunity: Bearish menuju 1.3413 – 1.3374

Pounds ditutup melemah pada perdagangan Jumat kemarin. Poundsterling menjadi salah satu mata uang G10 dengan kinerja terburuk setelah data menunjukkan lonjakan kebutuhan pinjaman pemerintah Inggris, menimbulkan keraguan terhadap prospek fiskal jelang anggaran November. Pound jatuh 0,6% ke $1,3468, penurunan dua hari terbesar sejak April, meski penjualan ritel Agustus naik lebih dari perkiraan. Disatu-sisi indeks Dollar terus menguat setelah kebijakan the Fed memangkas suku-bunga sebesar 25 bps sesuai ekspektasi. GBP masih berpotensi melemah pada perdagangan hari ini yang diakibatkan oleh Pernyataan bank sentral the Fed yang tidak terlalu dovish membuat investor menilai kembali prospek pelonggaran moneter, dengan proyeksi hanya dua kali pemangkasan tambahan tahun ini. Perubahan ekspektasi tersebut membuka ruang bagi dollar untuk kembali menguat setelah sempat terkoreksi.

Open : 1.3462      Pivot : 1.3499

R1 : 1.3522           S1 : 1.3430

R2 : 1.3558           S2 : 1.3413

R3 : 1.3595           S3 : 1.3374

---

EURUSD

Opportunity: Bearish menuju 1.1700 – 1.1658

Euro masih dalam tekanan U S Dollar pada perdagangan Jumat kemerin. Indeks Dollar AS menguat 0,3% ke 97,662, memperpanjang rebound setelah tekanan jual di awal minggu. Pernyataan bank sentral yang tidak terlalu dovish membuat investor menilai kembali prospek pelonggaran moneter, dengan proyeksi hanya dua kali pemangkasan tambahan tahun ini. Perubahan ekspektasi tersebut membuka ruang bagi dollar untuk kembali menguat setelah sempat terkoreksi. EUR masih berpotensi melemah pada perdagangan hari ini yang disebabkan tekanan U.S Dollar. Disisi-lain laporan data Consumer Confidence kawasan Eropa diperkirakan turun pada malam nanti.

Open : 1.1740      Pivot : 1.1752

R1 : 1.1767      S1 : 1.1728

R2 : 1.1791      S2 : 1.1700

R3 : 1.1831      S3 : 1.1658

---

USDCHF

Opportunity: Bullish menuju 0.7986 – 0.8022

Swiss Franc kembali tertekan oleh penguatan U.S Dollar pada perdagangan Jumat kemarin. Indeks Dollar AS menguat 0,3% ke 97,662, memperpanjang rebound setelah tekanan jual di awal minggu. Pernyataan bank sentral yang tidak terlalu dovish membuat investor menilai kembali prospek pelonggaran moneter, dengan proyeksi hanya dua kali pemangkasan tambahan tahun ini. Perubahan ekspektasi tersebut membuka ruang bagi dollar untuk kembali menguat setelah sempat terkoreksi. CHF masih berpotensi elemah pada perdagangan hari ini yang masih dibayangi oleh penguatan U.S Dollar.

Open : 0.7929      Pivot : 0.7939

R1 : 0.7965         S1 : 0.7924

R2 : 0.7986         S2 : 0.7899

R3 : 0.8022         S3 : 0.7870

---

USDCAD

Opportunity : Selama harga bertahan di bawah 1.38247, peluang sell dapat dipertimbangkan di kisaran 1.37900–1.38100 dengan target 1.37600 dan 1.37350, sementara stop loss ideal di atas 1.38450.

Pada grafik H4, USDCAD sempat  mendekati area R1 1.38162 namun gagal menembus resistance kunci 1.38247 dan  kembali ke bawah pivot 1.37922. Tekanan jual terlihat tertahan di sekitar support 1.37666, dengan potensi penurunan lanjutan menuju S1 1.37598 hingga S2 1.37358 jika tekanan dolar AS terus melemah. Secara fundamental, pasar menantikan rilis data AS seperti Core PCE akhir pekan ini yang bisa menjadi pemicu volatilitas tambahan.

Open price :1.37721  Pivot :1.37922

R1 :1.38162    S1 :1.37598

R2 :1.38486    S2 :1.37358

R3 :1.38726    S3 :1.37034

---

DXY

Opportunity:   Bullish  Range           97,600 – 97,900

Keperkasaan mata uang Greenback terhadap beberapa mata uang utama dunia lainnya terus berlanjut. Hal tersebut dapat dilihat pada Indeks Dollar AS (DXY) kembali naik ke level 97,809. Penguatan ini didukung karena para pelaku pasar mencerna penurunan suku bunga pertama Fed tahun ini dan prospek ekonomi terbarunya. Sebelumnya The Fed menurunkan suku bunga acuan sebesar 25 bps sesuai perkiraan, sekaligus mengisyaratkan pemangkasan tambahan sebesar 50 bps tahun ini dan penurunan 25 bps lebih lanjut pada tahun 2026. Pada konferensi pers pasca-pertemuan, Ketua Powell menyampaikan nada hati-hati, menggambarkan langkah tersebut sebagai pemangkasan “manajemen risiko” dan memperingatkan bahwa “tidak ada jalur bebas risiko.” Para pembuat kebijakan juga merevisi proyeksi pertumbuhan PDB lebih tinggi, menggarisbawahi ketahanan ekonomi, sementara klaim pengangguran awal berada di bawah ekspektasi, menunjukkan pelemahan pasar tenaga kerja mungkin tidak separah yang dikhawatirkan. Pada Jumat pekan lalu, Presiden The Fed Minneapolis, Neel Kashkari, mengatakan ia mendukung keputusan tersebut dan memperkirakan 2x pemangkasan lagi untuk tahun ini. Dollar AS mencatatkan penguatan terkuatnya terhadap Pound, Euro, dan Franc Swiss.

Pivot : 97,575

R1 :    97,880         S1 :  97,341   

R2 :    98,114        S2 :  97,036

R3 :    98,419         S3 :  96,802

---

INDICES ZONE BY FEDI

NIKKEI

Opportunity: Bullish ke area 46,300

Indeks Nikkei 225 melemah 0,57% dan ditutup pada level 45.046 pada hari Jumat, membalikkan penguatan awal setelah Bank of Japan mempertahankan suku bunga acuannya di 0,5% untuk kelima kalinya berturut-turut, sesuai perkiraan. Bank sentral menyatakan bahwa perekonomian sedang pulih secara moderat, tetapi menyoroti area-area yang masih lemah dan memperingatkan risiko dari kebijakan perdagangan global. Bank sentral juga sepakat untuk mulai menjual kepemilikan ETF dan J-REIT-nya. Sementara itu, data menunjukkan inflasi inti Jepang naik 2,7% pada bulan Agustus, melambat untuk bulan ketiga ke level terendah sejak November 2024. Saham-saham yang mengalami penurunan signifikan antara lain Nintendo (-2,4%), Fast Retailing (-4,5%), dan Hitachi (-2,4%). Untuk minggu ini, Nikkei masih menguat 0,62%, sementara Topix melemah 0,41%.

Pivot : 45,611

R1 : 45,653                 S1 : 45,523

R2 : 45,741                 S2 : 45,481

R3 : 45,871                 S3 : 45,351

---

HANGSENG

Opportunity: Bearish ke area: 26,246

Indeks Hang Seng ditutup stagnan di level 26.545 pada hari Jumat, karena kenaikan saham teknologi dan konsumen mengimbangi penurunan saham keuangan dan properti. Indeks ini membalikkan kenaikan awal menjelang perundingan yang diperkirakan antara pemimpin Tiongkok Xi Jinping dan Presiden AS Trump hari ini. Para pedagang juga mencerna berita bahwa pengembang DeepSeek melatih model barunya dengan biaya jauh di bawah yang dilaporkan oleh para pesaing AS. Di Tiongkok daratan, saham jatuh dari level tertinggi satu dekade setelah PBoC mengisyaratkan tidak terburu-buru melonggarkan kebijakan meskipun output Agustus lemah. Sementara itu, indeks berjangka AS melemah setelah reli yang didorong oleh The Fed pada hari Kamis di tengah pergeseran menuju siklus pelonggaran. Secara mingguan, Hang Seng membukukan kenaikan ketiga berturut-turut, naik 0,6%, didorong oleh kemajuan Tiongkok di sektor teknologi, terutama AI dan chip. Di sisi bisnis, Zijin Gold akan mengumpulkan lebih dari USD 3,2 miliar dalam IPO terbesar di Hong Kong sejak Mei. Perusahaan yang paling banyak mengalami penurunan adalah Sands China (5,2%), China Hongqiao (5,1%), dan Techtronic (2,9%), sedangkan Innovent Biologics (-5,8%) dan Horizon Robotics (-4,3%) memimpin penurunan.

Pivot : 26,509

R1 : 26,671    S1 : 26,394

R2 : 26,786    S2 : 26,232

R3 : 26,948    S3 : 26,117

---

NASDAQ

Opportunity:Buy Limit: 24,802 | SL: 24,700 | TP: 25,010

Saham berjangka AS sedikit berubah pada hari Senin karena investor menunggu katalis baru untuk mendorong momentum. Perhatian minggu ini berpusat pada indeks harga pengeluaran konsumsi pribadi terbaru, ukuran inflasi pilihan Federal Reserve, yang diperkirakan akan menunjukkan tekanan harga yang tenang. Minggu lalu, Dow naik 1,05%, S&P 500 naik 1,22% dan Nasdaq Composite melonjak 2,21%, dengan ketiga indeks mencetak rekor tertinggi baru. Keuntungan tersebut mengikuti pemotongan suku bunga seperempat poin yang diantisipasi secara luas oleh Fed, yang pertama sejak Desember, di samping panduan untuk dua pemotongan lagi tahun ini. Pasar juga memantau panggilan panjang antara Presiden Trump dan Presiden Tiongkok Xi Jinping, di mana Trump mengutip kemajuan dalam perdagangan, fentanil, dan potensi perjanjian TikTok. Pada hari Minggu, Trump menambahkan bahwa raja media konservatif Rupert Murdoch dan putranya Lachlan kemungkinan akan berperan dalam mengamankan masa depan TikTok di AS.

Pivot : 24,802.75

R1 : 24,952.00            S1 : 24,719.50

R2 : 25,035.25            S2 : 24,570.25

R3 : 25,267.75            S3 : 24,337.75

---

COMMODITY ZONE BY ALWI ASSEGAF

Gold
Opportunity: Bullish, testing resistance 3.700

Harga emas mencatatkan kenaikan mingguan kelima berturut-turut, didorong oleh langkah Federal Reserve memangkas suku bunga sebesar 25 bps—pemangkasan pertama tahun ini. Pergerakan ini sempat membawa emas mendekati rekor tertinggi baru, hanya sekitar $20 di bawah level tertinggi sepanjang masa yang dicapai pekan lalu.

Namun, reli tersebut sedikit terkoreksi setelah Ketua The Fed, Jerome Powell, menegaskan bahwa kebijakan moneter ke depan akan ditentukan secara meeting-by-meeting, sehingga meredam ekspektasi pasar terhadap siklus pemangkasan agresif. Meski begitu, tren suku bunga yang lebih rendah tetap menjadi katalis positif bagi emas, mengingat logam mulia tidak memberikan imbal hasil bunga.

Ke depan, pelaku pasar menantikan data inflasi PCE AS pada hari Jumat, indikator favorit The Fed, yang diperkirakan melambat. Data ini dapat memperkuat argumentasi untuk pemangkasan lebih lanjut, sejalan dengan ekspektasi pasar terhadap hampir dua kali tambahan rate cut hingga akhir tahun.

Selain faktor kebijakan moneter, reli emas tahun ini juga mendapat sokongan dari:
• Permintaan aset safe haven, akibat ketegangan geopolitik dan dampak kebijakan tarif AS.
• Pembelian bank sentral serta kenaikan kepemilikan emas di ETF.
Per 7:36 pagi waktu Singapura, spot gold naik tipis 0,1% ke $3.688,40/oz, sementara indeks dolar Bloomberg menguat 0,1%.

Pivot : 3.666,88

R1  3.701,39  R2  3.719,75  R3 3.754,26

S1  3.648,52   S2  3.614,01  S3 3.595,65

---

Silver

Opportunity : Buy di breakout 43.497 dengan target 44.470 dan stop loss dibawah 42.568

Grafik H4 menunjukkan XAGUSD melanjutkan rebound dan menembus pivot 42.568, mendekati resistance R1 43.497. Kenaikan ini ditopang ekspektasi pelemahan dolar AS dan sentimen safe haven jelang data inflasi AS. Jika momentum bullish berlanjut, target kenaikan berikutnya berada di area R2 43.997 hingga fibo expansion 44.400. Namun, bila koreksi terjadi, support terdekat ada di 42.068.

Open price : 43.114       Pivot : 42.568

R1 : 43.497        S1 : 42.068

R2 : 43.997        S2 : 41.139

R3 : 44.926        S3 : 40.639

---

Oil

Opportunity :Potensi rebound menguji resistance 63,19. Namun trend tetap bearish selama di bawah resistance tersebut, testing support 62,02

Harga minyak mentah WTI dibuka menguat ke level $62,6 per barel pada Senin, setelah sebelumnya melemah tiga hari berturut-turut. Sentimen positif datang dari rencana Uni Eropa memberlakukan paket sanksi ke-19 terhadap Rusia, termasuk larangan impor LNG mulai 1 Januari 2027, serta sanksi tambahan terhadap 118 kapal bayangan dan perusahaan asing—termasuk dari Tiongkok—yang terlibat dalam perdagangan minyak Rusia.

Meski demikian, potensi kenaikan harga minyak masih terbatas karena pasar dibayangi oleh kekhawatiran pasokan berlebih dan melemahnya permintaan global. Laporan terbaru menyebutkan bahwa Irak meningkatkan ekspor minyaknya, seiring pelonggaran bertahap pemangkasan produksi sukarela dalam kerangka OPEC+. Kondisi ini menambah tekanan di sisi suplai, yang berpotensi menahan kenaikan harga lebih lanjut.

Dengan kombinasi faktor geopolitik yang mendukung di satu sisi dan tekanan fundamental dari sisi pasokan dan permintaan di sisi lain, harga minyak berpotensi tetap berfluktuasi dalam jangka pendek, sambil menunggu perkembangan lebih lanjut terkait implementasi sanksi serta dinamika OPEC+.

Pivot: 63,19

R1  63,19          S1  62,02

R2  63,62           S2  61,44

R3  64,19            S3 60,78

---

 

DAILY ECONOMIC DATA 

---

WEBINAR HARI INI (Senin, 22 September 2025)

Halo, Sobat Trader…

Mau tingkatkan potensi profit trading Dollar AS & Emas bersama analyst profesional TPFx Indonesia? Mari bergabung di program unggulan seru dari TPFx Indonesia dengan tema:

Sorotan Senin : Fed Turunkan Bunga, Negosiasi AS-China Berlanjut

Catat jam dan waktunya ya!

Silakan klik link di sini untuk join:

YouTube & Zoom